Kazanç çağrısı: FTAI Aviation güçlü büyüme bildirdi ve FAVÖK görünümünü yükseltti

FTAI Aviation (ticker: FTAI) 2024 yılının 2. çeyreğine ilişkin finansal performansında önemli bir artış kaydederek düzeltilmiş FAVÖK’ünde kayda değer bir yükseliş bildirdi. Şirket, halka açık bir şirket olarak 37. temettü dağıtımını açıklayarak hissedar getirileri konusundaki tutarlı sicilini sürdürdü. Kazanç çağrısı, gelecekteki kazançlar için iyimser tahminleri, havacılık ve uzay sektöründeki genişleme planlarını ve büyümeyi teşvik etmeyi amaçlayan stratejik ortaklıkları ortaya koydu.

Önemli Çıkarımlar

• FTAI Aviation, 20 Ağustos’ta ödenmek üzere hisse başına 0,30 dolar temettü açıkladı.
• 2Ç 2024 için düzeltilmiş FAVÖK, 1Ç 2024’e göre %30 ve 2Ç 2023’e göre %40 artış gösterdi.
• Kiralama segmenti FAVÖK’e 125 milyon dolar, havacılık ve uzay ürünleri segmenti ise 91,2 milyon dolar katkı sağladı.
• Şirketin 2024 yılı için FAVÖK tahminleri 825 milyon ila 850 milyon dolar arasında değişirken, 2026 hedefi 1,25 milyar dolar.
• Şirket, artan talep ve verimlilik iyileştirmeleri nedeniyle havacılık ve uzay ürünlerindeki marj büyümesinin altını çizdi.
• FTAI Aviation, parça onarım işini potansiyel bir ortaklıkla genişletmeyi planlıyor ve 2025’ten itibaren 10 milyon ila 15 milyon dolar ek FAVÖK bekliyor.
• İçselleştirme tasarruflarının önümüzdeki yıllarda 40 milyon ila 50 milyon dolar arasında artacağı öngörülüyor.

Şirket Görünümü

• FTAI Aviation, Havacılık ve Uzay Ürünleri için 2024 FAVÖK tahminini 250 milyon dolardan 325 milyon ila 350 milyon dolar aralığına yükseltti.
• Şirket 2026 yılı için 1,25 milyar dolarlık yeni bir FAVÖK hedefi belirledi.
• Havacılık ve uzay ürünleri işinde %40 marjlara doğru bir eğilimle marj büyümesi bekleniyor.
• Lockheed Martin tesisinden elde edilecek tasarrufun, anlaşmanın tamamlanmasından sonra yıllık 30 milyon dolar olması bekleniyor.
• Şirket, pazarın %15’ini idare etme kapasitesi ile motor bakım dış kaynak kullanımı pazarında penetrasyonu artırmayı hedefliyor.

Önemli Ayı Gelişmeleri

• Kazanç görüşmesi sırasında belirli bir düşüş vurgusu yapılmadı.

Yükselişte Öne Çıkan Noktalar

• Leasing segmentinin güçlü performansı ve havacılık ürünleri segmentinin FAVÖK’e katkısı.
• Lockheed Martin tesisinden elde edilen marj iyileştirme ve gelir artışı fırsatı.
• Parça onarım işinin genişlemesi ve organik büyüme ve ortaklıklar için potansiyel.
• Şirketin 15 motora takılan ilk PMA parçasının sektörde kabul göreceğine olan güveni.

Eksikler

• Kazanç görüşmesi sırasında belirli bir eksiklik bildirilmedi.

Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar

• Modül takas hizmeti, bir modülün inşası için 30 ila 60 gün ve takas için 5 ila 25 günlük bir geri dönüş süresi ile geleneksel MRO hizmetlerine daha hızlı bir alternatif sunuyor.
• Şirketin modül fabrikasında operatör tabanının yaklaşık 1/6’sını temsil eden 50 müşterisi var ve bu sayıyı artırmayı hedefliyor.
• FTAI Aviation, Güneydoğu Asya’daki varlığını büyütmeye odaklanmış durumda ve modül takasları için bölgedeki bir havayolu şirketiyle çalışıyor.
• Sermaye yönetimi öncelikleri arasında güçlü BB notunu korumak, uzun vadeli büyüme için yatırım yapmak ve stratejik birleşme ve satın alma fırsatlarını değerlendirmek yer alıyor.
• Kuyu müdahale gemilerinin satışına yönelik el sıkışma anlaşmasının yıl sonuna kadar tamamlanması ve beklenen değerin 150 milyon dolar civarında olması bekleniyor.

FTAI Aviation’ın kazanç çağrısı, güçlü bir finansal performansın ve şirketin geleceği için iyimser bir görünümün altını çizdi. Stratejik büyüme planları, verimlilik ve pazar genişlemesine odaklanan FTAI Aviation, havacılık ve uzay endüstrisinde sürdürülebilir başarı için kendini konumlandırıyor.

InvestingPro İçgörüleri

FTAI Aviation’ın son kazanç çağrısı, düzeltilmiş FAVÖK’te önemli bir büyüme ve tutarlı hissedar getirileri ile şirketin finansal performansı için güçlü bir yörüngeyi vurguladı. Şirketin iyimser tahminleri doğrultusunda, InvestingPro’dan yatırımcılar için ek bağlam sağlayabilecek bazı önemli bilgiler aşağıda yer almaktadır:

• InvestingPro Verileri, FTAI Aviation’ın 2024 yılının 2. çeyreği itibariyle son on iki ayda %28,22’lik önemli bir gelir artışı elde ettiğini gösteriyor ve bu da şirketin havacılık sektöründeki olumlu görünümünü ve genişleme planlarını destekliyor. Bu büyüme, 2024 yılının 2. çeyreğindeki %61,69’luk kayda değer gelir artışıyla çeyrek bazda daha da belirgin hale geldi.

• Son on iki ayda -213,26 F/K oranının gösterdiği gibi kârlı olmamasına rağmen, analistler şirketin bu yıl kâra geçeceğini tahmin ediyor. Bu, FTAI Aviation’ın iddialı FAVÖK hedefleriyle uyumlu ve şirketin finansal sağlığı için bir dönüm noktası olabilir.

• Yatırımcılar ayrıca 2Ç 2024 itibarıyla 158,81 olan yüksek Fiyat / Defter katsayısına da dikkat çekebilir; bu da piyasanın şirketin gelecekteki büyümesi için yüksek beklentilere sahip olduğunu veya hissenin defter değerine kıyasla primli işlem gördüğünü gösterebilir.

InvestingPro Tips, FTAI Aviation’ın geçen yıl yüksek bir getiri sağladığını ve kısa vadeli yükümlülüklerini aşan likit varlıklara sahip olduğunu belirterek bu görünümü daha da zenginleştiriyor. Ayrıca, şirket son altı ayda %116,19 toplam getiri ile büyük bir fiyat artışı yaşadı ve bu da güçlü yatırımcı güvenini yansıtıyor.

FTAI Aviation’ın mali durumunu ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro bir dizi ek ipucu sunuyor. https://www.investing.com/pro/FTAI adresinde bulunan 13 ipucu ile yatırımcılar şirketin performansı ve potansiyeli hakkında kapsamlı bir anlayış kazanabilirler.

Yatırım stratejinizi geliştirecek özel bilgiler sunan yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliklerinde %10’a varan indirim için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanmayı unutmayın.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.